連邦預金保険公社（FDIC）と連邦準備理事会（FRB）は米大手銀行のリビングウィルに懸念を表明し、修正を求めている。
リビングウィルは、広範な経済混乱を引き起こすことなく銀行が潜在的な危機にどのように対処し、業務を縮小するかを詳細に記した重要な計画である。 今回の調査では、バンク・オブ・アメリカ、シティグループ（シティ）、ゴールドマン・サックス、JPモルガン・チェースの計画の弱点が特に浮き彫りになった。
米当局が大手銀行を非難
これら上位銀行のそれぞれには、特にデリバティブポジションの巻き戻し戦略に関連したリビングウィルに欠陥があることが判明している。
バンク・オブ・アメリカの計画は、デリバティブポートフォリオの巻き戻しに必要なリソースを見積もる際に、通常の業務プロセス外の日付を使用できないという 指摘があっ このことは、実際の金融危機の際に同社が優先する破綻処理戦略を実行できるかどうかについて懸念を引き起こしている。
ゴールドマン・サックスは、デリバティブ・ポートフォリオの扱い方、特に取引レベルの特性を考慮した方法でポートフォリオをセグメント化する能力について批判された。
FRBとFDICの両者は、出口のタイミングとコストを正確に測定するために必要な複雑さと粒度、そして破綻処理シナリオにおけるポートフォリオの巻き戻しの難しさについて意見が一致しなかった。
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JPモルガン・チェースもデリバティブのアンワインド戦略で批判に直面した。 規制当局は、同行がデリバティブポートフォリオを速やかに解消するために必要な資本と流動性を計算する際に、特定の経済状況を更新できないと指摘した。 この無能さは、銀行の破綻処理計画と全体的な財務の安定を危険にさらします。
シティグループはさらに懸念を募らせる
FDICとFRBが問題を抱えている銀行として最も頻繁に言及されたのはシティグループだった。 規制当局はシティのリビングウイルdefiの深刻さを好まない。 FDICのマーティン・グルーエンバーグ議長はシティの計画は信頼できないとレッテルを貼り、米国の破産法に基づく秩序ある解決を促進しないことを示唆した。
規制当局はまた、シティのデータガバナンス、特にデリバティブポートフォリオを正確に解消する能力に重大なdefiがあることも認定dent。 この問題は、シティの破綻処理資本と流動性ニーズの計算が的外れであることを意味し、危機シナリオにおいて重大なリスクを引き起こすことになる。
対照的に、FRBはシティの欠点をそれほど深刻なものではないと分類し、やや柔軟な姿勢をとっている。 FDIC の発見は、象徴的ではあるものの、規制の観点からは重要なものである。 一方の機関が計画に欠陥があるとラベル付けし、もう一方の機関がdefiがあるとラベル付けした場合、その計画には全体的に欠陥があるとみなされます。
FDICは、シティがこれらのデータ信頼性の問題を解決するまで、ガバナンスルーチンがこれらの弱点を効果的に補うことを保証する必要があると強調した。
ジェイ・ハミド
