Circleは、規模を拡大したIPOで11億ドルを調達し、株価は31ドルです

ステーブルコインの分野で著名なプレーヤーであるCircle Internet Group Inc.は、新規株式公開(IPO)を成功裏に進め、約11億ドルを調達し、株価が当初の市場範囲を超えて価格設定されました。

この強い市場の反応は、より広範な金融環境におけるステーブルコイン発行者の受け入れと認識された正当性の増加の重要な指標として解釈されています。

ステーブルコイン会社は、共同創設者兼最高経営責任者(CEO)のジェレミー・アレール氏を含む既存の株主の一部とともに、水曜日に合計3,400万株を1株あたり31ドルで売却したと、以前のブルームバーグニュースの報道を確認する声明が発表されました。

この価格設定により、Circleの市場評価額は、規制当局への提出書類に詳述されている発行済み株式に基づいて約69億ドルとなります。

従業員ストックオプション、制限付株式ユニット、ワラントを計上すると、同社の完全希薄化後の評価額は約81億ドルに達します。

このオファリングの成功は、投資家の大きな関心によって強調されました。

このアップサイジング取引は、火曜日に注文が終了するまでに利用可能な株式数の25倍以上の需要に応えたと、この問題に詳しい人々によると伝えられています。

この圧倒的な需要により、Circleは週の初めにIPOの規模と価格を引き上げました。

月曜日に、オファリングの目標は、1株あたり27ドルから28ドルの価格帯で3200万株に引き上げられ、以前の提出書類で示されたように、24ドルから26ドルの価格帯で2400万株を売却するという当初の計画から大幅に増加しました。

最終的な集計では、Circle自体がIPOで1,480万株を売却し、売却した株主は残りの1,920万株を売却しました。

規制の追い風と機関投資家の関心の高まり

Circleの公募の成功は、ステーブルコイン(通常は米ドルなどの法定通貨に固定されるデジタルトークン)にとって重要な時期に行われました。

現在、米国議会に提出されている法律は、これらの資産を規制することを目的としており、多くの人がこれらの資産に大きな正当性を与え、より広範な採用への道を開く可能性があると考えています。

しかし、この進化する規制環境は、新しく手ごわい競争相手を引きつける可能性もあります。

ウォール・ストリート・ジャーナル紙は先月、ウォール街の大手銀行の一部が共同で独自のステーブルコインを発行する可能性を模索していると報じました。

Circleの主力製品であるUSDCは、同社の提出書類に引用されているCoinMarketCapのデータによると、3月末時点でステーブルコイン市場の約29%を占めています。

Circleのウェブサイトの情報によると、5月29日現在、約610億ドル相当のUSDCが流通しています。

このIPOは、著名な機関投資家を引き付けています。キャシー・ウッド氏が設立したテクノロジーに特化した投資会社であるARKインベストメント・マネジメントは、サークルのIPOで1億5000万ドル相当の株式を購入することに関心を示したと、提出書類には書かれている。

さらに、世界最大の資産運用会社であるブラックロック社は、IPO株式の約10%を取得する予定であると、事情に詳しい関係者が伝えています。

この関心は、ブラックロックとサークルの既存の関係を考えると特に重要です。ブラックロックは、サークルに代わって政府のマネーマーケットファンドを管理しており、USDCステーブルコインを支える準備金の90%を保有しています。

サークル準備金は、5月29日時点で533億ドルの残高があると伝えられています。

Circleの公設市場への旅

このIPOは、Circleの旅における重要なマイルストーンを示しています。

データプロバイダーのPitchBookによると、同社は2022年の資金調達ラウンドで77億ドルと評価されました。

Circleは当初、ブランクチェック会社(SPAC)との合併による上場の試みを断念してから1年以上経った2024年初頭に、非公開で上場を申請していました。

その以前のSPAC取引は、同社の評価額を90億ドルとしていたでしょう。

現在のIPOは、JPモルガン・チェース・アンド・カンパニー、シティグループ・インク、ゴールドマン・サックス・グループ・インクなど、ウォール街の巨大企業のコンソーシアムが主導しています。

Circleの株式は、木曜日にニューヨーク証券取引所でティッカーシンボルCRCLで取引を開始する予定です。