13 des 25 principaux nouveaux fonds en 2024 sont axés sur Bitcoin et Ether

En 2024, les ETF axés sur Bitcoin et Ethereum ont gagné en popularité auprès des investisseurs et se sont hissés parmi les 25 premiers fonds nouvellement lancés. Suite à l’approbation des premiers ETF Bitcoin au comptant, le scepticisme initial à l’égard du marché s’est dissipé.

Les ETF Bitcoin comme iShares Bitcoin Trust (IBIT) et Fidelity Wise Origin Bitcoin Fund (FBTC) sont en tête de la catégorie avec des milliards de flux de fonds depuis le début de l'année. Les ETF Ethereum ont également pris de l’ampleur, renforçant la demande croissante.

Les fonds Bitcoin font partie des 25 meilleurs ETF

approbation du premier Bitcoin Selon Nate Geraci, co-fondateur de l'ETF Institute, 525 ETF ont été lancés en 2024. Notamment, 13 des 25 principaux fonds sont Bitcoin ou Ethereum .

Le 14e fonds de la liste est l’ETF de stratégie d’options MicroStrategy (MSTR), qui a une exposition indirecte au Bitcoin via les avoirs de la société. L’exécutif souligne également que les 4 principaux ETF sont tous des ETF Bitcoin au comptant et que 5 des 7 principaux fonds sont liés à la cryptographie.

Les ETF Ethereum ont été approuvés en mai et ont commencé à être négociés en juillet, des mois après leurs pairs Bitcoin . On s’attendait à ce que ces deux mesures accroissent la demande de cette classe d’actifs, mais les sceptiques pensaient le contraire. Après un ralentissement des flux de fonds, le mois de septembre s’est terminé par des entrées positives pour les fonds cryptographiques. La tendance s’est toutefois inversée début octobre.

Selon le tableau de bord Coinglass, les principaux ETF Bitcoin sont iShares Bitcoin Trust (IBIT), Grayscale Bitcoin Trust (GBTC), Fidelity Wise Origin Bitcoin Fund (FBTC) et ARK 21Shares Bitcoin ETF (ARKB), avec des capitalisations boursières commençant à 22,40 milliards de dollars. au moment de mettre sous presse. Les ETF traditionnels sont dirigés par l'ETF SPDR S&P 500 (SPY) et Invesco QQQ Trust (QQQ), avec une capitalisation boursière plus importante commençant à 577 milliards de dollars. Il ne s’agit toutefois pas de fonds nouvellement lancés. 

Pendant ce temps, la communauté crypto place ses espoirs dans les ETF associés dans un but plus large. Balaji Srinivasan, investisseur et ancien CTO de Coinbase, précédemment comparé Bitcoin comme la force derrière le renversement de la centralisation. Dans un article publié après que la SEC a approuvé la première série d'ETF au comptant, il a établi un parallèle entre les actions du gouvernement américain dans les années 1930. À l’époque du président dent D. Roosevelt (FDR), le gouvernement aurait saisi l’or des citoyens pour centraliser le contrôle de l’économie. Il a décrit cela comme une évolution vers la centralisation, précurseur de l’ère de la monnaie fiduciaire. Il a fait valoir que Bitcoin ont inversé le changement, car un État centralisé s'incline devant Bitcoin auto-gardé .

Les fonds technologiques sont en tête des actifs sous gestion sectoriels

Selon l'image partagée par Geraci, IBIT a un flux de fonds cumulatif depuis le début de l'année (YTD) de plus de 21,5 milliards de dollars. Pendant ce temps, FBTC a un cumul cumulatif de 9,8 milliards de dollars et ARKB s'élève à 2,6 milliards de dollars. L'iShares Ethereum Trust ETF (ETHA) et le Fidelity Ethereum Fund ETF (FETH) sont en tête de leur catégorie avec des flux cumulatifs respectifs de 1,1 milliard de dollars et 453,6 millions de dollars. Les principaux ETF d'obligations et d'actions traditionnels, tels que l'ETF PGIM Ultra Short Municipal Bond (PUSH) et l'ETF Global X Russell 2000, ont enregistré des flux cumulés inférieurs à ceux Bitcoin .

Selon les données ETF d' ETFDB , les classements sectoriels dans la catégorie des fonds sont menés par les fonds technologiques en ce qui concerne les actifs sous gestion et les flux de fonds. La technologie a des actifs sous gestion (AUM) d’environ 624 milliards de dollars, suivie par la santé en deuxième position avec environ 100 milliards de dollars. La technologie domine avec le plus grand nombre d'ETF avec 164 fonds dans la catégorie. Mais le secteur n'est pas leader en matière de rendement. Les ETF immobiliers sont en tête avec un pourcentage de rendement moyen sur 3 mois de 17 %. Au moment de mettre sous presse, la technologie est au 10ème emplacement.