Le nouveau fonds de capital-risque crypto Sigma Capital vise 100 millions de dollars, avec 40 millions de dollars déjà engagés

Sigma Capital, une nouvelle société de capital-risque en crypto fondée par l'ancien dirigeant de Cypher Capital, Vineet Budki, a annoncé son premier fonds.

Le fonds vise à lever 100 millions de dollars et a environ 40 millions de dollars en pré-engagements, a déclaré Budki à The Block. Il a ajouté que la première clôture est prévue pour le 30 juin, avec la clôture finale anticipée 18 mois plus tard.

Budki a indiqué que les pré-engagements proviennent de fonds crypto, de personnes fortunées et d'investisseurs providentiels. Il a refusé de nommer les investisseurs mais a déclaré qu'ils avaient précédemment soutenu collectivement plus de 200 startups, telles que Manta Network, Humanity Protocol et Casper Labs.

Le lancement de Sigma Capital coïncide avec un marché crypto haussier, marqué par la récente montée du bitcoin au-dessus de 100 000 dollars et une activité croissante des investisseurs. La société vise à tirer parti de ce climat favorable avec son premier fonds.

"La crypto n'a même pas encore commencé ; nous sommes trop tôt," a déclaré Budki. "Il ne s'agit pas de l'argent gagné dans les 10 prochaines années, mais du contrôle et de la richesse que les vrais investisseurs auront, ce sont les clés."

Vise à être le 'Sequoia/SoftBank de la crypto'

Sigma Capital vise à devenir un Sequoia ou SoftBank du marché crypto, a déclaré Budki, citant son expérience et celle de son équipe en matière d'investissements notables en phase de démarrage chez Cypher Capital, Phoenix VC et d'autres entreprises. Ceux-ci incluent TON, Solana, Sui, Sei et Berachain, a précisé Budki.

Le fonds prévu de Sigma allouera ses investissements après la première clôture dans trois catégories : 50 % aux startups en phase de démarrage, 40 % aux tokens liquides et aux stratégies DeFi à haut rendement et 10 % aux fonds de fonds au cours des trois prochaines années, selon Budki.

Le portefeuille devrait comporter jusqu'à 100 transactions de capital-risque en phase de démarrage avec une taille de chèque médiane de 500 000 dollars, jusqu'à 25 transactions liquides allant de 2 à 3 millions de dollars chacune et jusqu'à 10 transactions de fonds de fonds avec une moyenne de 1 million de dollars chacune, a ajouté Budki.

En ce qui concerne les secteurs, Sigma prévoit d'investir dans la DeFi, l'infrastructure blockchain, la tokenisation d'actifs réels (RWA), le gaming et le métavers.

Budki a déclaré qu'il préfère une approche d'investissement axée sur les fondateurs, en privilégiant les fondateurs solides par rapport à des secteurs spécifiques en raison de la probabilité de pivots. Le timing de l'investissement est également crucial — les marchés baissiers favorisent l'infrastructure et les levées de capitaux importantes, tandis que les marchés haussiers attirent l'attention sur les produits destinés aux consommateurs comme le gaming, la DeFi et la tokenisation RWA — a-t-il ajouté.

Sigma sera basé à Dubaï et Singapour et réglementé aux îles Caïmans, a déclaré Budki, ajoutant que la société prévoit d'avoir un effectif d'environ 30 personnes.

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